Na primeira reunião do ano, o Comitê de Política Monetária (COPOM) do Banco Central, decidiu manter a taxa Selic em 13,75% ao ano. Esse resultado já era esperado pelo mercado.
A SELIC é a principal taxa de juros da economia brasileira e é usada como referência para a fixação de outras taxas, como a poupança, CDBs e títulos públicos. A decisão de manter a taxa Selic em 13,75% foi uma medida para controlar a inflação e estimular o crescimento econômico.
Com essa decisão, os títulos de Renda Fixa tendem a continuarem atrativos, devido a alta rentabilidade e baixo risco.
A poupança é uma opção tradicional e segura de investimento no Brasil. Ela rende 0,5% ao mês mais TR (taxa referencial) toda vez que a Selic está acima de 8,5%. Ou seja, para o caso atual, a rentabilidade da poupança é de, no mínimo, 6,17% ao ano.
Não é difícil encontrar bons CDB‘s (Certificados de Depósitos Bancários), que possuem garantia do FGC, e rendem 100% do CDI. Da mesma forma, algumas fintechs, como o Nubank, também disponibilizam investimentos em RDB que garantem a mesma rentabilidade.
Comparativo das rentabilidades
Nesse sentido, a simulação a seguir mostra a rentabilidade de um investimento de R$ 1 mil, R$ 5 mil e R$ 10 mil, para um período de um ano, na poupança, NuConta, em um CDB que rende 110% do CDI e no Tesouro SELIC.
| Investimento | Poupança | NuConta | CDB 110% do CDI | Tesouro Selic |
| R$ 1 mil | R$ 1.086,20 | R$ 1.112,61 | R$ 1.123,87 | R$ 1.113,85 |
| R$ 5 mil | R$ 5.430,98 | R$ 5.563,06 | R$ 5.619,37 | R$ 5.569,25 |
| R$ 10 mil | R$ 10.861,97 | R$ 11.126,12 | R$ 11.238,74 | R$ 11.138,50 |
Veja também: Imposto de Renda 2023. Quem vai precisar pagar?
Os números mostram que a popança apresenta o menor rendimento em todos os casos. Dessa forma, cabe o questionamento: seria a poupança o pior investimento da renda fixa? Por incrível que pareça, não é.
Existe investimento pior do que a poupança?
Sim, existe! O CDB BB Rende Fácil do Banco do Brasil é um exemplo de um investimento que, no curto prazo, rende bem menos do que a poupança.
Esse CDB começa rendendo APENAS a 10% do CDI. Além disso, ainda é necessário descontar 22,5% de IR sobre o rendimento. Ou seja, o Banco do Brasil conseguiu fazer um CDB que rende até sete vezes menos do que a poupança.
Entretanto, é preciso ressaltar que depois de um ano do dinheiro aplicado o rendimento do BB Rende Fácil é ajustado para 100% do CDI. Mesmo assim, não faz o menor sentido esperar tanto tempo para ter essa rentabilidade, uma vez que bancos digitais como Nubank e Banco Inter já entregam isso no primeiro mês da aplicação.
Qual a principal vantagem de investir na poupança?
Muito bem, já vimos que, salvo algumas exceções, a poupança é um dos piores investimentos do brasil em termos de rentabilidade. Entretanto, mesmo assim ela continua sendo o investimento mais popular dos brasileiros. Qual a explicação?
Primeiro, é preciso ressaltar que embora ainda permaneça em primeiro lugar no rank, a caderneta de poupança vem sofrendo altos volumes de saques mês a mês. Isso se deve exatamente pela popularização de formas mais vantajosas de investimentos.
De acordo com dados da Elos Ayta Consultoria, entre fevereiro de 2023 e fevereiro de 2024, os saques totalizaram mais de R$ 3,9 trilhões, enquanto os depósitos atingiram aproximadamente R$ 3,8 trilhões nesse período.
Feito essas ressalvas, uma possível justificativa para a poupança ainda ser líder em investimento é pela praticidade e tradição. Muita gente ainda lembra que nos anos 90, a melhor forma de se proteger da inflação era aplicando o dinheiro na poupança. Esse costume vem passando de pai para filho ao longo do tempo, porém, agora, em um ritmo diferente.
É válido lembrar valores até o limite de 40 salários mínimos depositados em caderneta de poupança são impenhoráveis. De acordo com o Código de Processo Civil CPC, artigo 649, i X:
São absolutamente impenhoráveis até o limite de 40 (quarenta) salários mínimos, a quantia depositada em caderneta de poupança.
